Быстрый поиск

Финансовый анализ деятельности предприятия

Содержание

Задание 1

Задание 2
Задание 3
Список литературы

Приложение

Задание 1
На основе баланса предприятия или банка (формы 1 и 2) провести анализ:

Динамики структуры (активов и пассивов), т.е. анализ по укрупненным статьям на начало и на конец периода, рассчитать темпы роста и прироста структурных коэффициентов, сделать выводы.

Аналитическая группировка и анализ статей баланса исследуемого предприятия приведена в табл. 1

Таблица 1

Аналитическая группировка и анализ статей баланса за 2002 - 2003гг., тыс. руб.

Актив	2002 г.	2003 г.	Отклонения 2002 г.	Отклонения 2003 г.
	На начало	На конец	На начало	На конец	Абсол ютные	% к итогу	Абсолю тные	% к итогу
						На начало	На конец		на нача-ло	на ко-нец
Стоимость имущества	329407	394828	394828	469376	65421	-	-	74548	-	-
Иммобилизо ванные активы	186518	221907	221907	217493	35389	57	56	-4414	56	46
Мобильные активы	142889	172921	172079	251883	30032	43	44	79804	44	54
Запасы	112830	126264	126264	186751	13434	79	73	60487	73	74
Дебиторская задолженность	24939	37065	37065	55175	12126	17	21	18110	21	22
Денежные средства	951	21	21	2363	-930	0,7	0,01	2342	0,01	0,94

Анализируя показатели в динамике, можно отметить, что общая стоимость имущества увеличилась за 2003г. на 74548 тыс. руб., в 2002г. данный показатель составлял 65421 тыс. руб.

За 2002г. доля основного капитала, т.е. внеоборотных активов, увеличилась на 35389 тыс. руб. (57%). Доля оборотных активов составила 30032 тыс. руб. (43%). Структура активов баланса практически не изменилась, так как и на начало и на конец периода доля внеоборотных активов составляла бы 57% от всего имущества.

Доля оборотного капитала на начало 2002г. составляла 43%, а на конец - 44% от стоимости всего имущества предприятия. Повышение доли оборотного капитала произошло за счет увеличения запасов, хотя в общем объеме мобильных средств их удельный вес стал составлять 73%. Менее ликвидные средства - дебиторская задолженность увеличилась на 12126 тыс. руб. Наблюдается уменьшение денежных средств на 930 тыс. руб. На начало отчетного периода их удельный вес составлял 0,7 %, а на конец года 0,01%.

В 2003г. стоимость имущества предприятия увеличилась на 74548 тыс. руб. При этом доля основного капитала, т. е. внеоборотных активов уменьшилась на 4414 тыс. руб. (46%). А доля оборотных активов соответственно увеличилась на 79804 тыс. руб. На начало отчетного периода доля внеоборотных активов составляла 56% от всего имущества, а на конец отчетного периода 46%. Доля оборотного капитала на начало 2003г. составляла 44%, а на конец года 54% от стоимости всего имущества фирмы. При увеличении доли оборотных средств на предприятии также наблюдается увеличение удельного веса денежных средств в составе оборотного капитала с 0,01 до 0,94 % в сравнении с началом периода. Увеличение удельного веса денежных средств характеризует повышение мобильности активов и, следовательно, степени платежеспособности организации по текущим обязательствам. Но с другой стороны, свободные денежные суммы могли бы быть вложены в оборот.

Увеличились запасы предприятия на 60487 тыс. руб. На начало 2003г. их удельный вес в объеме оборотных активов составлял 73% , а на конец года лишь 74%. Наблюдается увеличение дебиторской задолженности на 18110 руб. Данная дебиторская задолженность является краткосрочной (платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты), что уменьшает риск не возврата долгов. Но наличие непогашенной дебиторской задолженности на конец 2003г. в 55175 тыс. руб. свидетельствует об отвлечении части текущих активов на кредитование потребителей продукции, фактически происходит иммобилизация этой части оборотных средств из производственного процесса.

Стоимость имущества компании за 2003г. увеличилась за счет снижения доли внеоборотных активов, и увеличения оборотных активов, что подтверждается снижением коэффициента соотношения основных и оборотных активов. За 2002 г. общая величина запасов предприятия увеличилась на 13434 тыс. руб.

Рост общей величины запасов был обусловлен увеличением всех его составляющих: производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции предприятия. Например, на начало отчетного года производственные запасы составляли 39675 тыс. руб., а к концу 2001г. - 50467 тыс. руб. Незавершенное производство увеличилось на 89 тыс. руб. Увеличилась готовая продукция на 3907 тыс. руб. и т.д., при этом удельный вес в структуре запасов на начало года был 51,6% , а на конец составил - 49,2% .

Таблица 2

Анализ структуры запасов предприятия за 2003г., тыс. руб.

Показатель	Сумма, тыс. руб.	Структура, %	Изменения
	2003г.	относительная величина	абсолютные величины	доля, %	в % к изменению в общем весе
	на начало года	на конец года	на начало года	на конец года
.Производственные запасы	50467	68944	39,97	0,04	18477	-0,03	1,2
Незавершенное производство	9619	12116	7,62	0,1	2497	-0,15	6,22
Готовая продукция	62149	99498	49,22	84,29	37349	-17,24	722,49
Расходы будущих периодов	377	662	0,3	-	285	-	-
НДС	3652	5531	2,89	16	1879	15,02	629,92
Общая величина запасов	126264	186751	100	100	60487	-2,4