Быстрый поиск

Реферат: Финансовый анализ деятельности организации

Показатель рентабельности	Значение показателя в тыс. руб. за 2001 год	Значение показателя в тыс. руб. за 2002 год	Расчет показателя
Рентабельность производственных фондов	0.01	0,01	Отношение прибыли от продаж к среднегодовой стоимости ОС и МПЗ
Рентабельность активов	-0.03	-0,01	Отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости активов
Рентабельность собственного капитала	-0.09	-0,05	Отношение чистой прибыли к среднегодовой величине собственного капитала

Чистая прибыль:

За 2001 год : -21134 тыс. руб.

За 2002 год: - 9199 тыс. руб.

Ситуация за эти два периода не изменилась в смысловом аспекте, а лишь не значительно изменилась в числовом, поскольку за эти периоды была получена прибыль от продаж, показатели рентабельности, рассчитанные с ее использованием, имеют положительное значение. В то же время, показатели рентабельности по чистой прибыли имеют отрицательно значение вследствие того, что в целом от финансово-хозяйственной деятельности был получен убыток.

Отличием является только показатели на начало 2001 года, что в свою очередь объясняется меньшим участием на то время данной организации во внереализационной деятельности, т.е. организация имеет меньшии внереализационные расходы, которые покрываются большей прибылью от продаж.

Также замечены значительные изменения, в лучшую сторону, рентабильности активов предприятия, на основе чего можно сделать вывод, что в 2002 году были наиболее эффективно, использованы привлеченные средства, что повлияло на увелечение имущества предприятия.

Рентабельность собственного капитал, как и многие другие показатели рентабильности, так же изменились, что в свою очередь объясняет снижение убытка в 2002 году.

1.3 Показатели деловой активности

Таблица 1.5 - Расчет показателей оборачиваемости

Показатели	Расчетная формула	На 2001 год	На 2002 год
Оборот дебиторской задолженности, раз	Выручка от реализации продукции Средняя величина дебиторской задолженности	3	2
Срок погашения дебиторской задолженности, дней	Длительность периода Оборот дебиторской задолженности	120	179
Оборачиваемость производственных запасов, раз (Ф.1: стр.211,212,213, 216, 217)	Себестоимость реализованной продукции Средняя величина производственных запасов	11	9
Срок оборота производственных запасов, дней	Длительность периода Оборот производственных запасов	33	39
Оборачиваемость кредиторской задолженности, раз	Выручка от реализации продукции Средняя величина кредиторской задолженности	5	4
Период погашения кредиторской задолженности, дней	Длительность периода Оборот кредиторской задолженности	69	95
Оборачиваемость активов	Отношение выручки к среднегодовой стоимости активов	1.1	0.6
Срок оборота активов, дней	Длительность периода Оборот активов	343	581
Оборачиваемость собственного капитала	Отношение выручки к среднегодовой величине собственного капитала	3.94	4.05
Срок оборота собственного капитала, дней	Длительность периода Оборот собственного капитала	91	89
Выручка, тыс. руб.	-	884523	764510
Чистая прибыль, тыс. руб.	-	-21134	-9199
Фондоотдача	Выручка от реализации Среднегодовая стоимость ОС	5,15	4,29

Оборачиваемость дебиторской задолженности достаточно низкая как в течение 2001 года, так в 2002 году. Низкая оборачиваемость дебиторской задолженности говорит о том, что предприятие излишне «любит» своих потребителей, устанавливая большие продолжительности кредитов или не требуя выполнения контрактных условий по погашению задолженности. Это доказывает 2002 год, когда срок оборачиваемости значительно увеличился.

Так же замечены значительные изменения в увеличении срока оборачиваемости активов, что явилось результатом увеличения среднегодовой стоимости активов в 2002 году.

За отчетные периоды были получены убытки, но в 2002 году этот убыток удалось снизить почти вдвое за счет уменьшения внереализационных расходов, получения внереализационных дохов и увеличения прибыли от продаж в 1,5 раза больше, чем в предыдущий год.

1.4 Коэффициенты финансовой устойчивости

Таблица 1.6 - Анализ показателей финансовой устойчивости организации

Показатель	Значение показателя			Описание показателя и его нормативное значение
Показатель	на начало 2001 года	на конец 2001 года	на конец 2002 года	Описание показателя и его нормативное значение
Коэф-т автономии	0.33	0.22	0.11	Отношение собственного капитала к валюте баланса. Рекомендованное значение: > 0,5 (обычно 0,6-0,7)
Коэф-т отношения заемных и собственных средств	2.01	3.61	7.90	Отношение заемного капитала к собственному. Оптимальное значение: 1.
Коэф-т покрытия инвестиций	0.77	0.67	0.71	Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала. Нормальное значение в мировой практике: ок. 0,9. Критическое: < 0,75
Коэф-т маневренности собственного капитала	0.40	0.24	0.17	Отношение собственных оборотных средств к источникам собственных и долгосрочных заемных средств.
Коэф-т мобильности оборотных средств	0.54	0.49	0.40	Отношение оборотных средств к стоимости всего имущества.
Коэф-т обеспеченности материальных запасов	2.32	1.09	1.35	Отношение собственных оборотных средств к величине материально-производственных запасов. Нормативное значение: не менее 0,5
Коэф-т обеспеченности текущих активов	0.57	0.32	0.30	Отношение собственных оборотных средств к текущим активам. Нормативное значение: не ниже 0,1
Коэф-т краткосрочной задолженности	0.35	0.42	0.32	Отношение краткосрочной задолженности к сумме общей задолженности.
Коэффициент мобильности	-0,236	-0,602	-1,213	Собственные оборотные средства Оборотные средства
Коэффициент финансовой устойчивости	0,765	0,669	0,719	Источники собственных средств + Долгосрочные обязательства. Валюта баланса Нормативное значение: не ниже 0,5
Коэф-т финансовой зависимости	3	4,6	8,8	Валюта баланса Собственный капитал
Коэф-т концентрации заемного капитала	0,66	0,78	0,88	Заемный капитал Валюта баланса