Оценка финансовой устойчивости предприятия
p align="left">В 2009 году по сравнению с базисным 2008 годом происходит увеличение внеоборотных активов более чем в 2 раза. Возможно, в 2009 году были произведены вложения в основные средства, в строительство либо в другие внеоборотные активы. В то же время происходит снижение доли оборотных активов на 16.9 %. Наибольшее снижение доли происходит в составе запасов и затрат (в абсолютном выражении на 861 тыс. руб. и в % - на 7.2 %) и в количестве денежных средств - на 916 тыс. руб. Валюта баланса увеличилась на 42959 тыс. руб. в основном за счет роста внеоборотных активов.2.3 Анализ пассива баланса
Таблица 6 - Анализ пассива баланса | ||||||||||
Статьи | Код стр. | Абсолютное значение | Уд. Вес, % | Изменения | ||||||
2008 | 2009 | 2008 | 2009 | абс. вел. | уд. веса | Тпр. | в % к ВБ | |||
Капитал и резервы, в т. ч. | 490 | 42908 | 44882 | 54.96 | 37.08 | 1974 | -17.88 | 4.6 | 4.6 | |
Уставный капитал | 410 | 910 | 910 | 1.17 | 0.75 | 0 | -0.41 | 0 | 0 | |
Долгосрочные обяз-ва | 590 | 873 | 20054 | 1.12 | 16.57 | 19181 | 15.45 | 2197.14 | 44.65 | |
Кр. обяз-ва, в т. ч. | 690 | 34287 | 56091 | 43.92 | 46.35 | 21804 | 2.43 | 63.59 | 50.76 | |
Заемные средства | 610 | 22734 | 31553 | 29.12 | 26.07 | 8819 | -3.05 | 38.79 | 20.53 | |
Кр. зад-ть | 620 | 9696 | 23558 | 12.42 | 19.47 | 13862 | 7.05 | 142.97 | 32.27 | |
Пр. кр. пассивы | 630+640+650+660 | 1857 | 980 | 2.38 | 0.81 | -877 | -1.57 | -47.23 | -2.04 | |
Валюта баланса | 700 | 78068 | 121027 | 100 | 100 | 42959 | 0 | 55.03 | 100 |
Уставный капитал не изменяется в абсолютной величине, но за счет увеличения валюты баланса происходит снижение ее удельного веса в общей сумме на 0.41 %. Происходит увеличение долгосрочных обязательств на 19181 тыс. руб., в удельном весе - на 15.45 %. Краткосрочные обязательства увеличились на 21804 тыс. руб., в том числе за счет увеличения заемных средств на 8819 тыс. руб.. кредиторской задолженности - на 13862 тыс. руб. В то время как прочие пассивы снизились на 877 тыс. руб.
2.4 Расчет абсолютных показателей финансовой устойчивости
Таблица 7 - Расчет абсолютных показателей | ||||
№ | Показатели | 2008 | 2009 | |
1 | Источники собственных средств | 42908 | 44882 | |
2 | Внеоборотные активы | 43777 | 88344 | |
3 | Наличие собственных оборотных средств | -869 | -43462 | |
4 | Долгосрочные заемные источники | 873 | 20054 | |
5 | Наличие собственных и долгосрочных заемных средств | 4 | -23408 | |
6 | Краткосрочные заемные источники | 34287 | 56091 | |
7 | Общая величина источников формирования запасов | 34291 | 32683 | |
8 | Запасы и затраты | 14628 | 13767 | |
9 | Излишек / недостаток СОС | -15497 | -57229 | |
10 | Излишек / недостаток СДИ | -14624 | -37175 | |
11 | Излишек / недостаток ОИ | 19663 | 18916 | |
12 | 3-х факторная модель | М=(0;0;1) | М=(0;0;1) |
Тип финансовой устойчивости ОАО "Вышневолоцкий хлебокомбинат" - неустойчивое финансовое положение. Собственных источников финансирования недостаточно как в базисном, так и в отчетном году, т. е. наблюдается отрицательная тенденция, недостаток собственных оборотных средств увеличивается на 41732 тыс. руб. Недостаток в данном случае исчисляется значительными суммами, поэтому в короткое время покрыть этот значительный недостаток не представляется возможным. Происходит нарушение нормальной платежеспособности, возникает необходимость привлечения дополнительных источников финансирования. Поэтому недостаток собственных источников компенсируется за счет долгосрочных и преимущественно краткосрочных источников финансирования. Возможно восстановление платежеспособности.
2.5 Расчет относительных показателей финансовой устойчивости
Таблица 8 - Расчет относительных показателей | ||||||
№ | Название коэффициента | Статьи баланса | Нормативное значение | 2008 | 2009 | |
1 | К. обеспеченности СОС | (490-190)/290 | > 0,1 | -0.025 | -1.33 | |
2 | К. обеспеченности запасов СОС | (490-190)/(210+220) | 0,6-0,8 | -0.06 | -3.2 | |
3 | К. маневренности СК | (490-190)/490 | 0,2-0,5 | -0.02 | -0.97 | |
4 | Индекс постоянного актива | 190/490 | 1.02 | 1.97 | ||
5 | К. соотношения мобильных и иммобилизованных средств | 290/190 | 0.78 | 0.37 | ||
6 | К. имущества производственного назначения | (190+210+220)/300 | >0,5 | 0.75 | 0.85 | |
7 | К. автономии | 490/700 | >или= 0,5 | 0.55 | 0.37 | |
8 | К. финансового левериджа | 690/490 | <1 | 0.79 | 1.25 | |
9 | К. самофинансирования | 490/690 | >1 | 1.25 | 0.8 | |
10 | К. финансовой напряженности | 690/700 | <0,5 | 0.44 | 0.46 | |
11 | К. финансовой устойчивости | (490+590)/700 | >0,6 | 0.56 | 0.54 | |
12 | К. прогноза банкротств | (290-690)/700 | должен снижаться | 0.0005 | -0.19 |
