Классификация расходов и доходов предприятий, финансовые методы управления и использование прибыли
етоды обработки пространственных и временных совокупностей;методы ситуационного анализа и прогнозирования, в том числе методы имитационного моделирования, модели роста;методы пропорциональных зависимостей показателей, включая производственные функции и функции издержек.Планирование на уровне государства хозяйствующего субъектаФормы и методы планирования на уровне хозяйствующих субъектов зависят от их организационно-правовой формы, отраслевой принадлежности и других факторов. Для коммерческих организаций основным предполагаемым финансовым результатом деятельности является прибыль. В современных условиях России, характеризующихся относительно высоким уровнем инфляции, фактическим отсутствием регулирования цен, широким распространением предоплаты и бартера сложно обеспечить точность прогнозирования, в том числе прогнозирования прибыли.Выделяют различные типы финансовых планов: стратегические и текущие, долгосрочные и краткосрочные.Стратегический финансовый план разрабатывается исходя из целей ведения бизнеса, с учетом макроэкономических процессов в экономике, финансовой политике государства, в том числе налоговой, таможенной политики; состояния и развития финансовых рынков, инвестиционных, инфляционных процессов и т.п. Как правило, стратегические планы составляют коммерческую тайну предприятия. Стратегический план должен давать ответы, по крайней мере, на следующие вопросы.Каков размер требуемого предприятию капитала, из каких источников и в какие сроки планируется его привлечь?Каким образом будет использоваться этот капитал?Может ли предприятие развиваться, опираясь на собственные силы и если нет, то каковы возможные источники привлечения финансовых ресурсов?На какие уровни поступления денежных средств, рентабельности производства и доходности инвестиций может выйти предприятие и в какие сроки?Текущие финансовые планы разрабатываются с учетом прогнозных тенденций и в конечном итоге принимают форму баланса доходов и расходов предприятий, в котором отражаются все стороны его предполагаемой финансово-хозяйственной деятельности, определяются направления обеспечения наивысшей рентабельности, сферы наиболее эффективного вложения ресурсов, источники финансирования инвестиций и др.Главными функциями текущего планирования являются:определение объема финансовых ресурсов и их источников для осуществления:а) производственной деятельности;б) инвестиционной деятельности;в) маркетинговой деятельности;г) научно-проектной и изыскательской деятельности;д) социальных проектов;планирование себестоимости производства и реализации продукции (работ, услуг);планирование денежных потоков;планирование (прогнозирование) прибыли от деятельности предприятия в целом;планирование доходности инвестиций.Долгосрочные и краткосрочные планы отличаются не только горизонтом, но и целями планирования. Если главной целью долгосрочного планирования является определение допустимых с позиции финансовой устойчивости темпов расширения фирмы, то целью второго является обеспечение постоянной платежеспособности предприятия.Как уже отмечено выше, финансовое планирование представляет собой процесс, включающий в себя различные этапы, элементы, процедуры и т.д. Выделяют следующие этапы финансового планирования:исследование финансовых результатов деятельности предприятия;разработка прогнозных вариантов финансовых отчетов на основе изменения оперативных планов;определение конкретной потребности предприятия в финансовых средствах для обеспечения выполнения плановых заданий;прогнозирование структуры и источников финансирования, в том числе, собственных источников и внешних источников финансирования;создание и поддержание системы управления финансами предприятия;разработка процедур оперативного изменения сформированных планов.Современные методы планирования в качестве одного из подходов включают разработку бизнес-планов, представляющих собой по сути модели реализации определенной идеи, программы, проекта и т.д. Существуют разные подходы, как к технике разработки бизнес-плана, так и к степени детализации, глубине проработки, структуры бизнес-плана. Однако, независимо от того, как решаются указанные выше вопросы, неотъемлемой частью бизнес-плана выступает финансовый план, в котором планы по маркетингу, оперативной деятельности, правам собственности и другим аспектам функционирования предприятия выражены в стоимостных показателях.Финансовый план выступает в качестве инструмента финансового обеспечения всей деятельности предприятия и одновременно характеризует финансовые результаты этой деятельности. Финансовый план в составе бизнес-плана разрабатывается по следующим основным направлениям:разработка проектных показателей освоения рынков и предполагаемого объема продаж;расчет различных видов себестоимости (полной, усеченной, в том числе производственной, прямой и др.); здесь важное значение имеет учет затрат, связанных с маркетинговыми исследованиями, рекламой, основанием рынков;проектирование годовых потоков денежных средств и определение финансовых результатов, что предполагает прогнозы динамики поступления выручки, изменения дебиторской и кредиторской задолженности, оптимизацию налоговых платежей и т.п.; расчеты по прибыли должны согласовываться с текущим и перспективным потенциалов предприятия, а также с ограничениями, которые определяются в других разделах бизнес-плана;определение необходимых размеров инвестиций, источников финансовых ресурсов по расширению производства, их эффективности и воздействия на прибыль.При разработке финансового раздела бизнес-плана необходимо учитывать, что предприятиям различных отраслей, сфер деятельности присущи специфические финансовые характеристики. Для одних типичным может быть относительно высокая задолженность по краткосрочным займам, для других - по долгосрочным. Может быть разной и оборачиваемость активов и отдельных их элементов, и рентабельность, и эффективность использования имеющихся у предприятия средств.Таким образом, финансовый план, равно как и собственно процесс его разработки, следует рассматривать как систему творческого анализа, обобщения и взаимоувязки финансовых показателей всех сторон деятельности и развития предприятия. Сведение планирования к разработке формальной модели деятельности предприятия и на ее основе определения системы плановых финансовых показателей, что зачастую используется на практике, можно рассматривать лишь как рабочую схему финансового планирования. Следует иметь в виду, что в процессе финансового планирования должны учитываться многие неформализуемые факторы, которые повышают жизнеспособность финансового обеспечения функционирования предприятия.Практическая частьПо исходным данным определить:Сколько процентов прибыли удается сохранить предприятию, если выручка от реализации сократится на 25%?Процент снижения выручки, при котором предприятие полностью лишается прибыли, т.е. находится на пороге рентабельности.На сколько процентов необходимо снизить постоянные издержки, чтобы при сокращении выручки на 25% и при прежнем (исходном) значении силы воздействия операционного рычага, предприятие сохранило 75% ожидаемой прибыли.Уровень эффекта финансового рычага, условная ставка налогообложения прибыли 1/3. (млн. руб) Показатели | Вариант I | |
Выручка от реализации | 1500 | |
Переменные издержки | 1050 | |
Валовая мариса | 450 | |
Постоянные издержки | 300 | |
Прибыль | 150 | |
Собственные средства | 600 | |
Долгосрочные кредиты | 150 | |
Краткосрочные кредиты | 60 | |
Средняя расчетная ставка процента (средневзвешенная стоимость заемных средств) | 40% |
Решение:
В=V+C+П
Pq= Vq+C+П
B0=1500
В1=1500*0,75=1125 млн. руб.
П1=В1-V-C=1125-1050-300=-225
СВОР=ТП/ТВ
ТВ=ТП/СВОР= ( ( (150-0) /150) /3) *100%=33,3%
Процент снижения выручки, при котором предприятие полностью лишается прибыли.
П1=112,5
V1=1050*0,75=787,5 млн. руб. уменьшились переменные издержки на 25%
B1=1500*0,75=1125 млн. руб. уменьшилась выручка на 25%
СВОР=3
А=600+180+60=810 млн. руб.
Rа=П/А=150*810=0, 19
ЭФР= (1-1/3) (0, 19-0,4) *210/600=-0,05
Список литературы1. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. Практич. пособие. - М.: "Приор", 2000
2. Ковалев В.В. Управление финансами: Учеб. Пособие. - М.: ФБКПРЕСС, 1998
3. Колас Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Проблемы, концепции и методы: Учеб. пособ.: Пер. с франц. /Под ред. Проф. Я.В. Соколова. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997
4. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятия. - М.: Инфра - М, 1997
5. Финансы предприятий: Учебник / Под ред. М.В. Романовского - СПб.: изд. дом. "Бизнес-пресса", 2000